戴志康和他鲜为人知的“资本朋友圈”

从宣布戴志康被刑事拘留到新上海商业协会“营救戴志康”的请求文件曝光,戴志康没有“保释”的迹象。与此同时,这份“请求文件”也有许多疑点,例如,甚至“审前保释”也被表述为“保释”。除了文件内容值得推敲之外,新上海商会的官方网站没有发出任何噪音,甚至新上海商会的官方网站也无法打开。

谁是新上海商业协会?

新上海商会成立于2008年,是由上海知名民营企业和工商精英组成的民营商会。商会打破了地区和行业的壁垒,聚集了一批商业精英和名人。全市各行各业有1000多家会员企业。包括:复星集团、杉杉集团、鹏欣集团、证大集团、亚商集团、绿地集团、磐石基金、cxc风险投资、红杉资本、住居中国、红星美凯龙、申通快递、携程旅游网、君耀集团、元星资本、徐汇集团、钟瑞集团、永达集团、银都集团、零点集团、嘉鱼基金、钟芳房地产、恒大集团、骏利集团、志达科技、小南集团、悦星集团、春秋航空、三生鸿业、鹿鸣谷、上海通、海印集团

此外,戴志康在加州大学25周年庆典上宣读了一系列名字。这些人都是对大学给予支持和帮助的人。戴志康特别提到“张志平,郑达建国之初给予支持的哥哥”

张志平和戴志康之间的过去是什么?作为新上海商业协会的创始轮值主席,戴志康与新上海商业协会的资本老板有什么样的资本故事?

“房地产只是在玩门票。金融是古老的职业。金融的本质是杠杆。”戴志康之前的话反映了他对金融和杠杆的热情,但杠杆也导致了戴志康的兴衰,最终跌入了神圣的世界。

在职业生涯的开始

张志平还创造了海南金融的几个“第一”,中国第一个房地产投资证书,怡和房地产投资证书。

资本市场是理解戴志康的关键词。

2019年上半年,戴志康突然宣布高调重返a股市场。他在微博上表示,a股市场将迎来长期牛市,并将“颠覆”2015年前的牛市最高点,即5178点,令业内人士感到意外。

据媒体报道,今年3月7日,戴志康在位于上海浦东市南路的证大集团会议室举行了一场关于a股长期前景和产品分销给某一渠道方的路演。戴志康表示,他已经在a股市场“大举投资”,并建议渠道方面在今年向客户提出投资和财务管理建议时,重点推介a股股票资产。然而,《中国商报》的记者没有询问戴志康对a股的投资。

在这个行业,戴志康一度被认为是资本市场的主人。

1964年,戴志康出生于江苏省海门市。1981年,他被中国人民大学国际金融专业录取。1985年,他被中国人民银行研究生部录取。毕业后,戴志康成功进入中信银行,担任行长办公室秘书。

1990年,在海南大发展的背景下,戴志康去了海南,后来加入海南证券。1992年11月20日,证大注册,戴志康在老大哥张志平的支持下开始创业。戴志康称张志平为大哥哥,曾任中国人民银行海南分行行长和海南证券董事长。

然而,张志平、张高波和戴志康是海南早期金融改革的重要人物。

张志平职业生涯之初,曾任海南证券公司董事长兼总经理。张高波是海南证券交易中心前主席。戴志康是海南福道资产管理公司前总经理。此前,张志平曾担任中国人民银行总行。财务管理部晋升为副主任后,他加入了中国人民银行海南分行。

自1991年以来,张志平领导了海南证券公司的股份制改革。根据海南工商行政管理局的数据,海南证券公司的注册资本为3000万元,1994年改为1亿元。张志平还创立了海南金融的几个“第一”,中国第一个房地产投资证书,怡和房地产投资证书;这个国家最早的老基金之一的富岛基金成立了。承销中国第一批优质股票。

张高波,另一个重要人物,与张志平和戴志康无关。曾任海南省省长秘书、海南省政府政策办公室副主任、中国人民银行海南分行金融市场管理委员会副主任、海南证券交易中心主任。

应张志平的邀请,戴志康创办了海南风险投资公司,并作为海南证券公司的基金经理成立了富岛基金。1992年5月,富道基金成立,实收资本6000万元。那

投资咨询公司是海南证大资产管理公司,后更名为海南福道资产管理公司(以下简称“福道资产管理公司”)。值得注意的是,富岛基金和张志平首创的怡和地产投资证书发行范围相同,即围绕金融地产发行。

根据工商信息,福道资产管理公司的法定代表人是张志平。直到2003年1月,法定代表人才变更为时任海南证券公司董事长的文哲。

张高波于1993年低调成立东营金融集团公司(以下简称“东营金融”)。据东营金融网站介绍,集团成立于1993年,总部位于中国香港。这是一家“专门提供国际投资银行服务”的公司。目前,东营金融子公司包括东营亚洲有限公司、东营亚洲证券有限公司、东营金融有限公司和东营资源投资有限公司

据东营财经官员介绍,1996年,张志平加入东营财经,成为集团董事长。事实上,同年,张志平刚刚就任中国证监会机构监管司第一任司长。他在短期任职后为何离开中国证监会仍是个谜。然而,执政仅四年,张志平就使东营金融成为当时香港最活跃的赞助商之一。2000年发起的上市公司占当时香港上市公司的8%。

1998年,富岛资产管理公司的一项投资决定使戴志康找到了发展的下一个转折点。这时,富岛资产管理公司的法定代表人和董事长仍然是张志平。1998年,戴志康以3500万元人民币从福道基金购买了拥有自己开发证书的“湖滨花园”。结果,湖滨花园卖得很好。戴志康后来回忆道:“当时,海南的投资不过是土地。投资后,结果往往很糟糕,所以有人找到了土地。此人是后来的绿城领袖宋卫平。”

戴志康在股票市场和房地产领域取得了巨大成功。尤其是福道基金在杭州投资的湖滨花园,使戴志康在上海站稳了脚跟。

与此同时,英国东部金融也开始了。据东营金融集团网站统计,从1995年到2002年12月底,东营金融集团共参与了78项融资活动,总金额为448.4亿港元。其中包括方正(香港)有限公司、中国电信等知名上市公司。

然而,2002年,富岛基金与沈星基金和九升基金合并,形成九福基金,从而结束了富岛基金的历史。张志平自2003年起担任香港上市公司东营金融的执行董事兼董事长,并开始全力投入东营金融的各项工作。

“纵观证大的历史,在它成立之初,我们是一家投资公司。在过去的20年里,我们的金融投资实现了数百倍的增长,并先后成为国内私募股权基金和p2p互联网金融行业的领导者。证大从基金融资起步,先后拓展到私募、信托、小额贷款、艺术投融资、p2p互联网金融等形式,发展成为以普惠金融为核心的互联网金融产业公司。戴志康在2017年12月26日证大集团25周年大会上总结了这一点。

借壳上市与绿地复星联手

戴志康曾向媒体宣称,该公司将投资80-100亿美元“建设南非陆家嘴”。

自2000年以来,证大集团一直在浦东楠迪,先后开发了杨炼社区、水清木华、拇指广场、喜马拉雅中心等多个项目。戴志康已经在资本市场上爬行了12年,现在又回到了资本市场。“借壳上市”成为戴志康未来两年的主要工作。

2001年6月30日,时任中国控股(0202.hk)董事的何初雪与林伟东联手组建了巨人荣耀财团,以7000万元的价格收购了香港“南华”海斯互联网(0755.hk)90%的股份。作为巨人荣耀的主要股东,何初雪持有40%的股份。海斯互联网创始人梁海原名海斯旅行社,早年无力还债,其控股权益被证券公司切断,出售给“南华系”上市公司南华策略(0175.hk)。《华南战略》更名为《华南信息技术》后,它持有16.9亿股(约44.5%)全资子公司环球有限公司的股份。

同时,证大希望去香港借壳上市。通过中介组织,戴志康结识了何初雪。通过该协议,戴志康从其他股东手中购买了36%的巨大荣誉,但何初雪仍持有40%。2002年3月,海斯互联网的另一家全资子公司besteast向证大水清木华公寓项目注资2000万元。完成全部注入后,水清木华的股权结构为18.75%,戴志祥为56.25%,百东为25%。

2002年5月,海斯互联网再次发行股票,募集1.12亿元人民币购买上海证大房地产项目。2002年7月,海斯互联网更名为上海世纪控股。戴志康成为主要股东和首席执行官。他初雪也是主席。根据当时的公告,2002年9月29日,丰世纪成为上海世纪控股的全资子公司

以7000万港元购买证大地产三大股东苏黄东、朱南松、戴志峰65%的股份,证大地产的股权结构已改为:上海世纪间接持股65%,证大发展持股35%,证大地产成为中外合资企业。

2002年11月,顾维钧将他在巨人荣耀公司24%的股份分别转让给初雪和戴志康。这样,初雪和戴志康各自拥有50%的巨大荣耀。2002年11月23日,何初雪辞去董事长职务,戴志康出任上海世纪控股董事长。2003年3月,戴志康收购了何初雪持有的吉昂公司50%的股份,因此戴笠持有巨人公司100%的股份。巨人荣耀在21世纪在上海总共持有16亿股股份,持有8亿股股份的50%,价值4000万港元,每股0.05港元。与此同时,巨人荣耀与peak smart签署了一项协议。前者购买了上海世纪5亿股(每股0.05港元),后者同意以2500万港元的总成本出售。这样,戴志康通过巨人荣耀在上海世纪的股份从16亿股(37.18%)增加到21亿股(48.72%)。根据香港相关法律法规,超过30%后,必须实施有条件的全面投标报价。

2003年4月22日,综合投标报价完成,共收到4.09亿份有效申请,占总股本的9.44%。因此,戴志康拥有上海世纪58.16%的股权。这样,戴志康房地产公司花了一年多的时间才完成借壳上市。后来,上海世纪控股有限公司更名为上海郑达房地产有限公司

结果,证大房地产十年黄金期正式开启。

虽然万科曾经被当作研究对象,但多年后戴志康曾经说过这样一句话:“我学不到万科,也学不到它。”

雅库特。“戴志康的成功在于他纯粹从消费者的角度去追求人们内心深处的需求,了解如何打造房地产。通过赋予建筑以人文氛围,这些房屋被建造成住宅,让人们“诗意地生活”。

然而,戴志康的房地产道路在2010年不得不再次进行改造。

2010年2月1日,外滩8-1号地块被拍卖,戴志康看中了它背后的价值。然而,尽管雄心勃勃,缺乏资金却是一个真正的问题。根据公共信息,证券期货部的银行存款总额和净资产只有不到30亿元。后来,一家新的记者杂志在2013年7月发表了一篇文章,文章提到戴志康仅收到约10亿元,土地支付缺口近36亿元,土地契税和分期付款利息3.6亿元。它还称利息支出相当于每天向黄浦江扔10辆宝马汽车。更紧迫的是,如果宽限期届满而无法付款,土地有被收回的风险,戴志康必须寻求“外援”。结果,戴志康的“朋友圈”复星集团和格林兰集团开始表示支持。

2010年4月,上海证券交易委员会宣布,上海证券交易委员会、富迪集团有限公司、杭州绿城房地产和上海盘石投资管理有限公司共同成立上海海志门房地产投资管理有限公司,富迪集团为主要股东,持股50%,其他三家公司持股50%。

然而,2011年12月29日,顺浩中国宣布,“其全资子公司上海长业以40亿元的价格从绿城控股、上海证大和上海磐石购买了外滩8-1号地块50%的股份。”复星国际无法接受这一结果,最终选择诉诸法律。

受当时房地产宏观调控政策的影响,资金紧张的财团最终不得不交出外滩土地王,因为信贷跟不上资本碰壁。2011年底,证大集团

首先,外滩项目的50%转让给复星,然后剩下的50%与绿城一起出售给soho中国。

从那以后,针对外滩土地王的著名诉讼阻碍了开发。然而,上海证大并没有得到它梦想的高杠杆,当它无法为土地的第二阶段筹集到46亿元时,证大选择将其在土地上的股份转让给复星和搜狐。

2013年11月,上海证大宣布收购南非约翰内斯堡1600公顷土地、4平方公里湿地和200座历史建筑10.61亿南非兰特(当时约合8.38亿港元)。戴志康曾向媒体宣称,该公司将投资80-100亿美元“建设南非陆家嘴”。

“南非陆家嘴”尚未完工。2015年2月,戴志康突然以12.507亿港元的总价格清空了其女儿戴帽持有的上海证券交易所42.03%的股份,并正式宣布退出房地产行业。

根据公告,戴志康将其股权出售给中国东方资产管理公司的全资子公司中国东方资产管理(国际)控股有限公司,相当于每股0.2港元,为每股净资产的一半。

“我们不想错过房地产的这一增长。其他领域的投资肯定高于房地产。对此没有遗憾。证大不是房地产公司,将来也不会。对我来说,房地产只是一颗“客星”,它是一个建造精神家园的过程,我们已经完成了这个过程。戴志康的言论似乎也揭示了他对房地产的怀念。甚至在去年,戴志康在接受媒体采访时说:“如果有机会,他仍将重返房地产市场。”

私募首次崛起

通过私募,戴志康很快摆脱了房地产投资失败的阴影。

无论是运气还是能力,戴志康已经多次公开表示,“他最成功的一次是327国债”,成功的标志是攫取丰厚的资本。随后,被称为“中国第一家私募”的戴志康转型房地产开发商,起初仍以其文化包装获得成功,但后来未能收购外滩金塔也削弱了戴志康。

根据戴志康自己的描述,从1990年到2010年,创业经历正好是两个10年期、10年期金融期和10年期房地产期。从最初的十年,戴志康赚了很多钱。至于2010年的第二个金融十年,戴志康经历了几次失败,甚至从2012年的净值崩溃和2015年东方资产收购开始。所有迹象表明,戴志康的资本逻辑存在问题。然而,嗅觉不再灵敏的戴志康别无选择,只能以更激进的方式前进。

20世纪90年代,从金融领域赚了第一桶钱的戴志康再次将注意力转向了金融领域。第二次金融转型实际上突显了戴志康“缺钱”的迹象。然而,正如戴志康准确地判断了当年房地产之春的到来一样,它也准确地判断了私募股权基金的崛起。记者从对证大投资早期发行的私募产品的梳理中可以看出,证大投资是中国最早的私募基金管理公司之一,总裁是被称为私募教父的朱宋楠。据官方网站信息显示,“截至2011年第三季度,公司管理资产总额超过70亿元,其中阳光私募超过60亿元,海外产品超过3800万美元,国内账户总计5.4亿元。”

证大集团曾被业界称为“定增之王”。2010年,在朱宋楠的领导下,证大的四只股票基金金马、金龙、金牛、金土,以及天宇投资、上海天珍、上海天地等其他“证大”公司,席卷了目标新增市场。在过去几年里,国开行共发行了115只私募股权基金。同时,证大集团也与上海同道投资管理有限公司(以下简称“同道投资”)度过了短暂的“甜蜜期”。据田燕搜索平台介绍,通岛投资成立于2008年,注册资本3000万元,是腾冲的法定代表人。腾冲和通道投资都没有太多公共信息。

“信托+私募”模式帮助证大利用了巨额资金。然而,随着“CDI下某一产品的账面价值损失近50%的消息传出,这项业务引起了业界的关注,并成为引爆CDI资本链的炸弹。

证大金牛成长集体基金信托计划(一期)是由证大投资作为基金经理的信托公司发行的私募产品,总规模为4亿元。

在4亿元资金筹集之初,戴志康几乎全部投资定向增发5股,分别为海利得、连云港、光绪、综艺节目和成发科技,分别购买530万股、500万股、450万股、1000万股和128625股。

然而,金牛座随后的上涨导致账面浮动损失接近50%,即高达2亿元的浮动损失。矛盾随之而来。投资者、产品发行者的信托公司和信托基金投资经理对于谁应该为巨额损失买单有不同的看法。

当证大金牛失去超过20%的净增长价值时,投资者听说,负责证大金牛增长投资管理的基金经理不是朱宋楠,而是另一个人,通岛投资(Tong Dao Investment)。

根据投资者向媒体透露的信息,只有当产品出现问题时,投资者才能知道内幕。“这不仅是股票价格波动的市场风险,也是故意隐藏在信托理财产品销售环节中的产品风险信息披露义务。显然,募集的信托基金投资于金兔基金(一种全新的有限合伙基金产品)。为什么要命名为“证大金牛成长集体基金信托计划(一期)”,用来展示证大金牛系列产品过去的表现?显然,证大投资与通道投资的联合管理是证大金牛的成长。为什么在产品推广过程中只介绍证大投资过去的业绩?”然而,最终相关私募股权基金被正常清算。随着通岛的投资转变为医药行业的投资,深圳大学的私募股权产品也消失了。

通过私募,戴志康很快摆脱了房地产投资失败的阴影。热衷于投资的戴志康曾经把目光投向海外市场。与此同时,新上海商业协会成员杉山集团(Sugiyama Group)也应运而生。在2015年宣布出售其土地和其他资产后,这个有着100年历史的澳大利亚基德曼家族没有想到这项业务会吸引如此多的中国私营公司投标。

据媒体报道,广州植物油生产商东陵粮油、拥有多家上市公司的上海鹏欣集团,以及上海钟芳房地产、证大集团和杉山爱集团的财团都在争夺这笔15亿元的交易。私营企业投资海外并不新鲜,但人们关心的是,为什么所有的中国私营企业都选择了澳大利亚牧场?据分析,中国竞标者野心的根源是中国巨大的肉类市场需求,尤其是牛肉价格和需求的不断上涨,推动民营企业争夺海外牧场和肉牛资源。

在参与竞标的中国企业中,上海钟芳房地产有限公司牵头的财团还包括证大集团和杉山集团,这两家集团都有房地产背景。虽然财团加入竞标较晚,但现在可以赶上了。不管基德曼家族的土地有多大,它都不能经营房地产项目。这些土地位于内陆深处,只有150名居民居住在那里。这项业务的主要意义仍然是资产投资。

业内人士表示,随着自贸区的推进和国家“走出去”战略的大力推进,中国企业增加海外投资是大势所趋。证大集团表示,证大退出房地产业务后,海外市场的消费品和资本品是其未来重要的战略布局方向之一。“未来,中国将需要从世界各地购买快速消费品和食品,以满足本国人民的需求。这是一个充满希望的战略领域。”然而,随着戴志康在2015年调整其战略,上述行动“失去”。

双戟

戴志康只花了19天就放弃了付款的承诺。

在大环境下,网络金融应运而生。自己的环境,几次投资亏损。2015年后,戴志康重组了三大产业:互联网金融、文化和卫生。其中,金融业近年来已成为证大集团的主营业务。

至于我们为什么选择互联网金融,戴志康在深圳大学第25届大会上说:“金融是我们的老职业。当我们在2010年重返金融业时,我们选择了探索创新金融,并提前规划互联网金融。今后,一方面,我们将继续加强和发展这项业务;同时,我们的p2p平台还将服务于艺术、文化和医疗卫生行业的消费升级,形成产业生态闭环。在这个闭环中,场景清晰,风控制容易,资金匹配容易。建立独特的证券、工业和金融一体化体系是我国金融业未来发展的重要方向。”

然而,上述战略声音尚未落地,证大黄金服务首次推出的“证大E贷款网”已于2017年停止运营。此时,这是戴志康经商的第30年。

戴志康还公开表示,他最想做的是文化。基于房地产孵化的喜马拉雅中心于2006年开始建设,并于2010年正式竣工。就戴志康本人而言,随着中心的建成,房地产行业甚至整个集团的发展都达到了顶峰,可以说是攀登了“世界屋脊”喜马拉雅山。

戴志康在证大25周年大会上说:“作为一座标志性的城市文化建筑,它承载着我们的文化理想,取得了广泛的社会影响力和文化成功。然而,作为一个房地产项目,喜马拉雅中心并没有给我们带来直接的经济回报。这有许多原因。最重要的一点可以归因于该中心的“过于先进”的建设。在那次会议上,戴志康就喜马拉雅山的未来做了一个大报告。

然而,在戴志康投降后,喜玛拉雅调频的官方微博立即宣布喜玛拉雅和与戴志康案有关的四家公司没有任何股权关系、任何债权债务或任何商业交易。

此外,证大金融的主要在线借贷平台“百劳宝”早在2014年就开始上线。据官方网站新皮数据显示,截至2019年7月底,该平台累计交易金额为296.38亿元,贷款余额为49.96亿元,当前贷款人数字为28031人,当前借款人数字为92853人。逾期平台相关数据均显示为0,累计赔偿金额1.96亿元。

今年9月,上海公安经济调查部门发布消息称,证大未经国家相关金融资质许可,通过其在线财富管理平台(上海证大艾特金融信息服务有限公司)和线下财富管理商店(上海证大拇指财富管理有限公司)非法吸收不明公众存款。此案目前正在进一步调查中。最后确认,涉案人员戴谋康和戴谋信分别是大集团董事长戴志康和他的侄子上海证大金融信息服务有限公司总裁戴伟信

戴志康只花了19天就放弃了付款的承诺。

此前,8月12日,上海证券期货集团p2p在线借贷平台贝利在官方网站上宣布,由于自身业务的调整,贝利银行单方面决定终止存管合作,自2019年8月13日起生效。新的存款和管理合作需要时间。在没有存款和管理的情况下,基于合规性要求,寻宝平台将停止新增业务。同日,上海证大投资咨询有限公司(以下简称“证大投资咨询”)表示,将根据政府监管要求裁员。据救助相关负责人此前向记者介绍,证券交易服务下的证券投资咨询公司是救助的资产方分流伙伴,为救助推荐借款人信息。当时,记者来到证大投资咨询公司所在的办公室。办公室里到处都贴着人事部的箭头。内部工作人员告诉记者,事件突然发生,工作人员只是通过早上的公司邮件才知道。然而,暂停业务和后续付款将取决于监管决定。8月16日,百劳宝宣布平台成立良性退出特别工作组,该小组成立支持工作组。戴志康还在公开信中表示,一些贷款人希望他们或该集团立即拿出数十亿美元现金来代替借款人为每个人付款,但该证券公司无法在短时间内做到这一点。戴志康还表示,证券期货公司确实在考虑向由于借款人严重逾期而最终获得较少还款的贷款人作出某些补偿。在过去10年中,普惠公司的金融业务一直是集团的主要布局。证大一直坚持投资,并建立在自己的领先平台上。然而,由于这次撤资,这一投资给集团带来了沉重的压力。此外,除普惠金融业务外,集团还有其他行业需要一些时间来运营、发展和维持集团的正常运营。只有这样,集团才能为平台的良性退出提供持续的保障。戴志康还表示,证券公司的下一步工作肯定会集中在债权资产的偿还管理和收回上,但资产的处置和收回也需要一些时间。据嘉实官网显示,截至2019年7月底,嘉实累计交易金额为296.38亿元,当前贷款余额为49.96亿元。从创业之初到玩房地产,再到第二次进入资本市场,这三次在戴志康的经历离不开“贵族”或朋友的帮助,而只涉及互联网金融。戴志康开始“自己玩”,但最终还是打破了p2p。

(编辑:赵金波)